净息差承压，部分中小银行逐步退出五年期存款

中国经济网版权所有 中国经济网新媒体矩阵 网络广播视听节目许可证（0107190）（京ICP040090） 继此前提取中长期存单后，近期部分中小银行开始调整三年期、五年期普通定期存款发行规模，部分银行直接取消了五年期整存整取产品。业内人士认为，这一系列动作体现了银行业在净息差持续承压的背景下，加快优化负债结构、降低资金成本的新趋势。日前，内蒙古土右旗蒙阴村镇银行的一则公告引起市场关注。公告称，该行在下调存款利率的同时，还取消了五年期一次性定期存款。调整前，五年期定期存款银行利息为1.9%，比三年期定期存款银行（调整前）低0.5个百分点。该行也是业内首家正式宣布取消五年定期存款期限的商业银行。此外，在内蒙古昆都仑蒙阴村镇银行最新的存款利率公告表中，五年期定期存款产品利率一栏为空白。记者注意到，湖北荆门农商行也在11月12日下调了存款定期利率，最低存款额50万元的特色产品“福满存款”不再提供五年期选项。事实上，私人银行已经做出了这样的安排。浙江网商银行、中信百信银行、安徽新安银行、江苏商业银行、中关村银行等多家银行通过手机禁令不再提供五年期定期存款产品king或者apps，有的银行甚至已经下架了三年期的产品。 “目前，部分银行正在调整存单、定期存款等产品的发行计划，包括缩小发行规模、下架部分产品、下架智能通知存款产品等，主要是为了降低存款利率、降低负债成本。”招商联首席研究员董希淼指出，在存款利率再市场化形式背景下，央行建立了存款利率市场化机制，商业银行可以相对灵活地调整存款利率。记者走访发现，目前三年期、五年期定期存款产品的支取主要发生在中小银行。如今，大型国有银行、股份制银行等全国性银行的五年期定期存款产品仍在销售。然而，随着存款利率的反复调整，中长期存款产品的收益率优势逐渐消失。在浦发银行北京分行，虽然三年期专项固定存款利率为1.75%，但新老客户的最低存款门槛分别高达1万元和10万元。招行也暂停发行利率上涨的五年期定期存款，目前仅提供五年期整付产品，利率为1.3%，低于该行两年期定期存款利率1.4%。招商银行工作人员还透露，周三上午，北京地区仅释放了少量三年期专项定期存款，利率最高为1.75%。顾客必须提前预约，名额非常难抢。专家表示，在疫情持续承压的背景下银行业净息差，是银行降低高成本存款比例、增加短期存款或扩大同业存单等不同来源负债的重要举措。这是优化中长期负债结构、实现更加精细化管理的关键一步。从今年上市银行三季报来看，银行业净息差仍面临压力。 Wind数据显示，披露三季度净息差数据的26家上市银行中，共有12家净息差环比持平或上升。尽管企稳面积明显扩大，但仍有14家银行净息差处于下行通道。央行最新发布的《2025年第三季度中国货币政策执行报告》（以下简称《报告》）银行，其“与利率保持合理关系”栏目解释，存款利率是银行的主要负债率，贷款利率是银行的主要收益率。存款利率和贷款利率通常同向变动。但受银行间周期差异、“参与式”竞争等因素影响，贷款利率快速下降、利率下降缓慢，将压缩银行净利息，制约银行持续支持实体经济的能力。北京理财行业协会特约研究员杨海平指出，越来越多的银行出现存款利率周期波动，这表明商业银行存款操作正从规模化走向精准调控，更加注重被动负债的主动管理，更加主动地规避高成本存款。不少业内专家预测，在媒体压力下随着融资融券利率和政策引导，五年期定期存款或类似的高成本存款产品将被下架，未来可能会被更多银行采用。 《报告》指出，下一阶段，人民银行将进一步完善利率调控框架，强化央行利率指导，完善以市场利率为主的利率形成机制，推动利率政策实施和管理，降低银行负债成本，推动社会资金综合成本下降。 “未来一段时间，随着社会融资成本总体企稳下降，银行净息差可能仍会下降，但降幅可能会放缓。”董希淼指出，在这种情况下，降低存款利率、降低负债成本成为商业银行的共同选择。但由于市场竞争的不同，客户受市场定位、负债结构等因素影响，不同银行调整存款利率的速度和幅度不同。中国邮政储蓄银行研究员楼飞鹏表示，未来银行存款利率有可能下降，其中中长期存款利率下降的可能性较大。面对息差压力，银行不得不双管齐下：一方面，扩大非利息收入，稳定收入和利润；另一方面，扩大非利息收入，稳定收入和利润。另一方面，从资产端和负债端综合发力，稳定净息差水平。 （编辑：蔡青） 中国经济网公告：股市信息来自合作媒体和机构。这是作者的个人观点。仅供投资者参考，不构成投资建议。投资者据此操作需自行承担风险。